Teimoso?Talvez...mas acredito sempre na minha analise.

Temos de ter consciência de que entrar contra a tendência predominante desde Dezembro, pode ser perigoso. A psicologia e o saber gerir a carteira, é importante.

O vix deu claramente sinal de venda à uns dias quando fechou fora da BB inferior, tal como acontece quando sai fora da BB superior (sinal de compra nos mercados). 

O sp ja fez algumas 2 div´s negativas durante esta onda gigante mas esfumaram-se. Quem entrou nelas teve sempre a oportunidade de sair com alguns pontos de ganho ou ser stopado na entrada. Formou-se hoje uma terceira. Será desta? Será agora? Não sei. Sinceramente não há duas sem tres...mas tambem dizem que à terceira é de vez.

Há quem assinale um canal no sp500 desde Dezembro ou então uma cunha.

No seguinte grafico, mostro uma possivel cunha.

SP500 cfd´s 4horas

Porquê?

Porque o vix tambem apresenta uma possivel cunha e a ajudar, uma div positiva. Ontem fez tambem uma vela interessante: um martelo. Sinal de um possivel fundo.

VIX gráfico diário

Outra nota bastante importante é que existe uma RESISTÊNCIA na zona dos [1345;1370].

Esta é a minha analise. É o que vou seguir. 

Boa sorte

EURCHF - perto do ponto chave

Começo esta analise com uma confissão. Do ponto de vista técnico este par não me fascina, pelo menos nos últimos meses.

O par do Euro com o Franco Suíço teve um longo período de lateralização (equilíbrio), entre 1996 e 2008, com uma amplitude normal: +-1,70/1,45.

gráfico mensal 1996-2012

Em 2008 o suporte dos +-1,40 é testado com sucesso, mas acaba por ceder no início de 2010. Os ursos assumem o poder em todos os horizontes temporais até Agosto passado. O par atinge praticamente a paridade, pela primeira vez na sua historia, durante esse mês, depois de sofrer uma desvalorização de +-35% durante os últimos 2 anos.

gráfico semanal 2007-2012

No passado dia 6 de Setembro, o banco central suíço (SNB)  assume uma interversão no mercado com o objectivo da desvalorização do Franco Suíço. Inclusive define um valor mínimo para o par EURCHF: 1,20.

Esse dia activa uma enorme H&S invertido. A sua projecção é alcançada apenas em 1/3.

Nos últimos 3 meses de 2011 o par tentou quebrar a forte resistência dos 1,248 sem sucesso. A meio de Janeiro quebra o suporte (nos 1,213) do rectângulo onde andou a lateralizar desde Outubro de 2011 (basicamente a primeira barreira de defesa antes da meta mínima estabelecida pelo SNB). A projecção desta figura é de +-330 pips, o que atira o target para os +-1,177.

gráfico diário

Desde o final de Dezembro passado, o EURCHF vem evoluindo dentro de um canal descendente, bem visível no gráfico de 4 horas. Desde o final da semana passada está a testar a linha superior, que também se transformou numa LTD.

gráfico 4 horas

Neste momento está a evoluir entre a LTD e uma recente LTA.

Apesar deste canal, a tendência dominante é lateral. Por este motivo o indicador oscilatório RSI tem proporcionado excelentes pontos de entrada, sempre que se aproxima dos 70 ou 30 pontos.

Os pontos a vigiar são: LTD neste momento nos 1,207, zona agora de resistência 1,213 e os 1,20 (apesar de tecnicamente este valor não representar um grande suporte). A quebra deste ultimo valor poderá ser um sinal interessante para os ursos.

Confesso que não considero este par muito atraente. Não é muito técnico em time frames mais curtos, apesar de no gráfico diário respeitar os suportes, resistências e actualmente a LTD.. 

7ª edição de discos pedidos

Na 7ª edição dos discos pedidos venceu o EURCHF.

A sua analise será colocada antes das 13h30. Obrigado a todos pela participação.

Cup & Handle no SP - target 1355/60

O S&P 500 parece estar imparável. Estamos a entrar na zona de resistência do gráfico diário. Estamos a atingir o topo do canal do gráfico de 1H. E eis que parece que temos uma figura de continuação de tendência - Cup & Handle - , cujo target aponta para os 1355/60.



SP gráfico 1H - Cup & Handle

SP- gráfico 1H - canal ascendente

SP - gráfico diário

7ª edição de discos pedidos

Esta edição é novamente dedicada ao forex. 

A votação termina às 10h00 da próxima segunda-feira, dia 6 de Fevereiro.

Coloquei a votação 5 cross/pares ainda não analisados neste blogue ou sem atualizações recentes. 

PSI 20 em vias de dar o 1.º passo

Um dos primeiros passos que defini como marco para o início de um novo Bull Market no PSI foi a activação de uma figura de inversão de tendência. Como figura de inversão identifiquei numa fase inicial um possível duplo fundo que entretanto ficou sem efeito. Neste momento, a figura de inversão que tenho como possibilidade é um rectângulo, cuja explicação detalhei no último post sobre o PSI20.

Referi também que seria um passo determinante neste movimento de inversão a activação das pás ventiladoras ascendentes.

PSI - gráfico diário

Se verificarmos o gráfico podemos constatar que a activação das pás ventiladoras ascendentes pode estar em vias de acontecer. Esta activação ocorrerá se a 3.ª pá for quebrada em alta, e pela vela de hoje, talvez para a semana, poderemos ter novidades técnicas interessantes.

1344...uuuuooouuuu

Estive ausente e irei estar por mais uma semana.

Quem se atreve a espetar mais um CURTO nesta zona? Adivinhem! vá lá!

Deixo apenas um grafico, com duas linhas pelo meio.....

oiéééé....

SP500 cfd´s 1h

I think that´s it.
Bom fim de semana.

PT - parece que estava em zona de compras

Há uma semana fiz uma análise em que alertei para o facto da Portugal Telecom estar a entrar numa zona interessante de compras, uma vez que ela estava a atingir o fundo do canal descendente.

A vela de hoje com o volume brutal, que só tem compraração se formos a Junho de 2011, penso ter sido um sinal claro que talvez o fundo da PT foi encontrado.

PT - gráfico diário

DAX - sonho quase realizado

No dia 6 de Janeiro escrevi a mensagem "DAX - sonhar não custa...". Nessa analisa, virada para o longo prazo, referi:

• Durante 3 meses, de Outubro a Dezembro, o DAX andou a construir um enorme triângulo simétrico. A projecção era de 1270 pontos, o que atirava o target para os 7170 pontos! 
• Pelo caminho tem poderosos obstáculos: a recente criada LTD e que inibiu o índice esta semana, e a forte zona de resistência entre os +-6340/6170 pontos. Pelo menos...

A LTD nem chegou a "aquecer" e a zona de resistência não provocou qualquer efeito. 

gráfico diário

Nos últimos 3 dias desta semana os longos conseguiram mais uma interessante conquista ao fecharem acima dos 61,8% de retracement de fibonacci (relativamente ao amplo movimento dos 7533/4966 pontos.

Neste momento encontra-se a "apenas" 500 pontos do target do triângulo simétrico. Hoje voltou a deixar uma forte vela Bullish, com um volume dentro da sua média.

Observando o gráfico diário, não existe nenhum sinal de inversão de tendência ou mesmo de perda de força. Nem mesmo em time frames mais curtos, como o gráfico de 4 ou 1 hora em CFDs.

Os indicadores técnicos, como o RSI, estão sobrecomprados, mas o final de 2010 também foi marcado por essa caraterística.  Nessa altura ele subiu dos 6340 pontos até aos 7440!

O sonho está a apenas 40% de se tornar realidade...!!!

EURUSD - triângulo simétrico ativado

O EURUSD anda basicamente a lateralizar nas ultimas 6 sessões entre os 1,324 e os 1,305.

gráfico diário

Podia referir uma pequena bandeira Bullish até visível no gráfico diário, ou um H&S invertido no gráfico de 4 ou 1 hora. No entanto, com os indicadores tendências a dar sinal de neutralidade e o indicador oscilatório RSI a fornecer momentos de entrada muito interessantes como as divergências negativas e positivas entre terça e quarta-feira (no gráfico de 1 hora), o EURUSd está a andar de "lado".

Neste momento, acabou de ativar um triângulo simétrico (também neste caso demonstração de equilíbrio de forças nas últimas horas). A sua projecção é de +-170 pips, o que atira o target para os +-1,334.

gráfico 1 hora

Confesso que também desconfio desta figura, pelo menos para efeitos imediatos e de target. Ele foi quebrado depois do seu limite temporal dos 3/4, o que retira força à figura.

Caso os 1,318 não sejam quebrados e a linha ascendente do triângulo simétrico, neste momento nos +-1,313 aguente, até pode dar origem a um pequeno triângulo ascendente com projecção de +-100 pips o que atira o target para os 1,328.

Apesar de tudo, não estou com vontade de pagar para ver. Para mim, resta esperar uma quebra dos 1,324 ou dos 1,305. Ou o aparecimento de nova divergência no gráfico de 1 hora.

Nasdaq 100 - sem referências a norte

O Nasdaq 100 é claramente o índice ocidental mais Bullish atualmente. Negoceia em valores que não eram alcançados desde Fevereiro de 2001!

Observando a sua big picture, o Nasdaq 100 negoceia sem qualquer tipo de referencia ao nível de resistências. Em 2000 os 2900  pontos serviram de suporte/resistência. Nos entanto, não considero esses minimamente validos devido à sua distância temporal.

gráfico semanal 1999-2012

Desde Novembro de 2011 vem fazendo sucessivos highers higs e higher lows e praticamente desde 19 de Dezembro passado não sofre qualquer pausa para respirar. 

Durante os meses de Novembro e Dezembro formou um triângulo simétrico. A sua projecção era de 205 pontos, o que atirava o target para os 2500 pontos. Foi ativado na primeira sessão deste ano e logo com um forte gap up. Ontem o seu target foi alcançado.

gráfico diário

Nos últimos meses este índice tem alterado um pouco a sua personalidade. Entre Setembro de 2010 e Novembro de 2011 abriu 27 gaps. Todos foram fechados. Nos últimos 2 meses deixou para trás 3 gaps ainda não encerrados. O primeiro está a +- 300 pontos de distancia...não me parece muito lógico estar com este tipo de referência neste momento, apenas uma curiosidade.

Observando mais de perto, o gráfico de 4 horas em CFDs, ele vem evoluindo através de uma LTA com mês e meio de existencia. Pelo caminho foi formando algumas divergências negativas entre a cotação e o RSI, que provocaram apenas algumas pequenas correcções que podiam ser aproveitadas para reforços longos.

gráfico 4 horas em CFDs

É nestas situações que se podem ser armadas ratoeiras. As divergências funcionam muito bem quando o mercado está a lateralizar, ou não possui uma tendência muito marcada. Desde Dezembro a tendência é claramente ascendente.

Pelo meio também surgiram possíveis figuras Bearish, como por exemplo 2 broadenings tops, que foram desarmadas facilmente...

Ontem e hoje a zona dos 2480 está a servir de suporte/resistência e não existe grandes sinais de abrandamento dos longos. No gráfico de 1 hora existe uma modesta divergência negativa, mas enquanto a cotação evoluir acima da LTA, abrir posições longas é um mero exercício de adivinhar topos.

S&P 500 a tendência Bull continua

O S&P 500 continua sem grandes novidades técnicas. A tendência Bull está de boa saúde, e neste momento estamos a ter uma consolidação da zona de suporte dos 1295/1307. Enquanto esta zona continuar intacta qualquer correcção técnica, que não implique mais que uma correcção até à zona dos 1295/1300, encaro-a como uma boa oportunidade de entrar longo.

S&P - gráfico diário

Target do triângulo ascendente no DAX quase atingido

Há cerca de 3 semanas alertei para o facto do DAX estar a desenhar um triângulo ascendente cujo target apontava para os 6650 pontos. Hoje podemos verificar que esse target está quase atingido, tendo o DAX demonstrado força para derrubar as barreiras que lhe foram surgindo.

DAX - gráfico diário

No gráfico diário do DAX gostava de salientar a importância que o breakaway gap teve em todo este movimento recente de subida. Quando estes gaps surgem na quebra em alta de figuras como triângulos são um forte sinal de força, e desta vez também não fugiu à regra.

DAX - gráfico 4H

No gráfico de 4H, podemos verificar o canal ascendente que já dura desde inícios de Dezembro, e outro canal mais recente iniciado em Janeiro. E o mais espectacular é que o target do triângulo nos 6650 coincide +/- com o topo do canal ascendente que é desenhado desde inicios de Janeiro.

Será que o DAX tem força para subir mais? Está é uma pergunta difícil de responder. No entanto, há alguns dados que devemos ter em conta:

• a resistência horizontal dos 6500 pontos está hoje a ser quebrada em alta. Se o DAX se conseguir aguentar acima desta zona pode ser um bom sinal;
• o target do triângulo está nos 6650 pontos, zona coincidente com o limite superior do canal ascendente;
• a zona dos 6200/6330 pontos são agora um suporte de grande importância;
• a próxima zona de resistência no gráfico diário está nos 7000/7100 pontos.

Na minha opinião para quem está longo o ideal será fechar as suas posições nesta zona dos 6650 pontos, ou então apertar o stop, pois não vejo  como hipótese uma ida do DAX até aos 7000/7100 pontos, próxima zona de resistência, sem que haja primeiro uma correcção técnica. Parece-me que o DAX está a chegar a uma zona em que é necessário alguma frieza nas decisões e sustentação nas subidas.

Aex a enfrentar zona de resistência importante

O AEX tem sido um Indice com características técnicas muito certas, tem respeitado os suportes e as resistências e efectuado os clássicos pullbacks. Actualmente ele tem pela frente talvez uma das zonas de resistência mais importantes, pois foi o suporte que segurou o Indice em 2010 e em 2011, e foi também a quebra do mesmo que originou as violentas quedas do mês de Agosto de 2011.

AEX - gráfico diário

O AEX tem todas as condições para conseguir superar em alta esta zona de resistência. Os indicadores que já começavam a ficar numa situação aquecida aliviaram um pouco, por isso se as circunstâncias globais dos mercados ajudarem, estou convencido que esta importante zona de resistência poderá ser vencida, e com isto entrará oficialmente em Bull Market.

IBEX 35 a preparar a quebra dos 8750 pontos?

O IBEX 35, principal Indice Espanhol, continua muito calmo, provavelmente à espera que os 8750 pontos sejam quebrados em alta. Uma quebra em alta desta resistência horizontal seria um sinal técnico muito interessante para os Bulls.

IBEX - gráfico diário

Uma outra nota para dizer que o IBEX já deu um primeiro sinal técnico Bull, que pode dar algumas pistas que esta quebra em alta da resistência poderá acontecer em breve. Este sinal foi a quebra da Linha de Tendência Descendente (LTD). A LTD foi quebrada e entretanto foi feito o clássico pullback com sucesso. Por esta lógica, acho bastante provável que os 8750 sejam vencidos brevemente. Até que isso aconteça o mais prudente é esperarmos pela concretização do movimento.